Wskaźnik ATR jest używany do pomiaru zmienności cen, a tym samym do szacowania ruchu cen, ale jakie jest jego znaczenie w handlu? Wielu analityków technicznych jest w stanie ocenić stan rynku po prostu poprzez analizę wykresów, chociaż zawsze istnieje wada tej metody, która jest obiektywność samej analizy.
Jak handlować za pomocą wskaźnika Average True Range?
J. Welles Wilder opracował swoje wskaźniki w oparciu o rynki towarowe. Zdał sobie sprawę, że patrzenie tylko na dzienny zakres jest zbyt uproszczoną miarą zmienności. Wynika to głównie z tego, że towary poruszają się w górę i w dół w ograniczony sposób lub nawet z powodu różnic cenowych pomiędzy zamknięciem dnia poprzedniego a ostatnim otwarciem.
Aby prawidłowo odzwierciedlić prawdziwą zmienność rynku, wskaźnik powinien również brać pod uwagę zamknięcie z poprzedniego dnia oraz bieżące maksima i minima. Na tej podstawie J. Welles Wilder zdefiniował prawdziwy zakres jako najwyższą z trzech następujących wartości:
- Różnica pomiędzy aktualnym wyżem a aktualnym niżem.
- Różnica pomiędzy poprzednim kursem zamknięcia a aktualnym maksimum.
- Różnica pomiędzy poprzednim kursem zamknięcia a aktualnym minimum.
Wilder zaproponował wtedy, aby wziąć średnią z tej wartości z kilku dni, aby zapewnić znaczącą reprezentację zmienności. Logicznie rzecz biorąc, nazwał on ten instrument Average True Range (ATR).
Wzór wskaźnika ATR
Wskaźnik obrotu ATR dla bieżącego okresu obliczany jest w następujący sposób w n okresach:
ATR = poprzednia ATR (n – 1) + True Range bieżącego okresu n ◀
Ponieważ równanie wymaga poprzedniej wartości ATR, musimy wykonać inne obliczenia, aby uzyskać początkową wartość ATR.
Dla początkowego ATR, bierzemy po prostu średnią arytmetyczną rangi z n poprzednich okresów.
Więc jakiej wartości powinienem użyć dla n?
- Jeśli dodasz więcej dni, otrzymasz wolniejszy wskaźnik zmienności.
- Jeśli używasz mniejszej liczby dni, masz szybką miarę zmienności.
Wilder zalecał używanie 7 lub 14 dniowych okresów dla optymalnej wydajności, w zależności od systemu handlowego, którego używasz. Jak zobaczymy, 14 jest domyślną wartością używaną w platformie handlowej MetaTrader 4.
Wskaźnik ATR MT4 pozwala inwestorom poznać dzienną zmienność aktywów w bardzo prosty sposób.
- Jeśli wskaźnik ATR jest wysoki, oznacza to, że ostatnie okresy wykresu handlowego pokazują duże ruchy i że składnik aktywów ma wysoką zmienność w tym momencie.
- Jeśli wskaźnik ATR jest niski, oznacza to, że ostatnie okresy wykresu handlowego pokazują małe ruchy i że składnik aktywów ma niską zmienność w tym momencie.
Dlatego też ATR w handlu pozwoli nam przewidzieć silne ruchy rynku, gdy zmienność wzrasta. W najszerszym znaczeniu, możemy używać wskaźnika zmienności ATR jako przewodnika po ciągłych ruchach cen na rynku walutowym.
Jak widzieliśmy w poprzednim przykładzie, kiedy wskaźnik ATR wzrasta, mamy do czynienia z silnym ruchem na rynku. W indeksach ruch ten ma tendencję do spadków, ponieważ zmienność jest wyrazem „strachu”.
Nie jest to prawdą dla wszystkich aktywów. Na przykład, ATR na rynku Forex, będąc jedną walutą w stosunku do drugiej, nie może wskazywać na spadek lub wzrost.
Dlatego też najlepszą techniką jest użycie wskaźnika ATR do identyfikacji silnych ruchów rynku, zarówno byczych jak i niedźwiedzich. Określisz to na podstawie analizy technicznej lub fundamentalnej.
Jak zacząć inwestować na giełdzie od podstaw
Jak inwestować na giełdzie od podstaw. Dowiedz się wszystkiego i zdecyduj się na swój styl inwestowania.
