Jak inwestować w wodę?

W ostatnich latach inwestowanie w wodę stało się popularne jako forma zrównoważonego inwestowania. Podczas gdy wiele osób jest oburzonych komercjalizacją tego zasobu, istnieje ogólny brak wiedzy na temat tego, co to naprawdę oznacza. W tym artykule wyjaśnimy, jak inwestować w wodę, prognozy dotyczące wody i gdzie inwestować w sektorze wodnym na globalnych rynkach finansowych.

Inwestycja w wodę na giełdzie

Woda, w przeciwieństwie do surowców takich jak złoto czy ropa, nie jest przedmiotem bezpośredniej spekulacji na rynkach finansowych, a jej podaż nie zależy od wahań cen rynkowych. Na rynkach finansowych woda jest postrzegana jako zabezpieczenie lub forma inwestycji, która skupia firmy związane z działalnością w sektorach takich jak odsalanie, oczyszczanie ścieków czy rolnictwo.

Jak inwestować w wodę?

Chociaż nie można inwestować bezpośrednio w wodę, istnieją różne pośrednie formy inwestowania, takie jak:

• akcje spółek wyspecjalizowanych w branży wodnej,
• fundusze inwestycyjne,
• kontrakty terminowe na wodę.
• ETF na wodę

Akcje

Pentair (kapitalizacja: 12,013 mln euro):

• Amerykańska spółka, lider w dziedzinie uzdatniania wody do celów mieszkalnych i komercyjnych. Znacząca ekspozycja na biznes domowej filtracji wody i systemy do pomiaru jakości wody i redukcji nadmiaru chloru, mikromateriałów żelaznych, bakterii i mikroorganizmów z wody pitnej.
  • Firma z mocną pozycją
  • Wysokie bariery wejścia
  • Przewaga konkurencyjna

Silna finansowo spółka, rentowność FCF na poziomie 5,5-6,1% (2023 i 2024) oraz FCF/EBITD

American Water Works (kapitalizacja: 23 570 mln euro).

• Jest to jedna z największych firm zajmujących się uzdatnianiem wody na świecie i lider w uzdatnianiu wody w USA. Posiada umowy z amerykańskim wojskiem, które zapewniają firmie silny bilans.

Świadczy usługi wodno-kanalizacyjne dla amerykańskich baz wojskowych.

Spółka z marżą brutto na poziomie 80%, marżą EBITDA ponad 50% i ROE na poziomie 10%.

Alfa Laval (kapitalizacja 17,026 mln euro):

• Atrakcyjnie zdywersyfikowana spółka z ekspozycją na wiele różnych rynków końcowych (energia, żywność, uzdatnianie wody...), z wiodącą technologią, która zapewni czystszy i bardziej wydajny przemysł poprzez transfer, separację i oczyszczanie płynów.

Spółka z silnym generowaniem gotówki FCF/EBITDA na poziomie ponad 50% i rentownością FCF na poziomie 4%. ROCE>15% i niska dźwignia finansowa, DFN/EBITDA poniżej 1x.

Veralto (kapitalizacja 23,110 mln EUR):

• Spin-Off z Danaher, firma prowadzi dwa odrębne segmenty:
  • Water Quality (WQ):
    • Oferuje kompletne portfolio rozwiązań do analizy i uzdatniania wody dla klientów komunalnych, przemysłowych, komercyjnych i agencji ochrony środowiska.
  • Product Quality and Innovation (PQI):
    • Dostarcza rozwiązania w zakresie znakowania i kodowania, opakowań i kolorów, oprzyrządowania i powiązanych materiałów eksploatacyjnych dla firm z branży spożywczej i napojów oraz farmaceutycznej

Z marżą brutto na poziomie 58%, marżą EBITDA powyżej 25%, ROE powyżej 25% i niskim poziomem dźwigni finansowej (wskaźnik DFN/EBITDA poniżej 3x).

Fundusze Inwestycyjne

Pictet-Water 

Fundusz Pictet-Water inwestuje globalnie w akcje spółek działających w sektorze wody i powietrza. Portfel będzie inwestował co najmniej dwie trzecie swoich całkowitych aktywów lub aktywów netto w akcje tych spółek.

Kluczowe dane

• ISIN: LU0104884860
• Opłata: 1,99%.
• Zmienność: 16,07
• 5-letnia stopa zwrotu: 8,76%.
• 10-letnia rentowność: 9,35%.

Robeco Sustainable Water

Robeco Sustainable Water Fund ma na celu złagodzenie wyzwań związanych z niedoborem wody i przyczynienie się do czystego, bezpiecznego i zrównoważonego zaopatrzenia w wodę poprzez inwestowanie w spółki działające w różnych obszarach dystrybucji, uzdatniania i kontroli jakości wody, które umożliwiają zwiększenie wydajności w celach bardziej ekonomicznych.

Kluczowe dane:

• ISIN: LU2146192617
• Opłata: 2,46%.
• Zmienność: 18,00%.
• 5-letnia stopa zwrotu: 8,99 %.

Fundusze ETF inwestujące w wodę

iShares Global Water UCITS ETF

Fundusz ishares Global Water ETF dąży do uzyskania zwrotu z inwestycji poprzez połączenie wzrostu wartości kapitału i zwrotów z aktywów funduszu, odzwierciedlając wyniki indeksu S&P Global Water Index.

• Ter: 0,65%

L&G Clean Water UCITS ETF

Fundusz L&G Clean Water UCITS ETF inwestuje w akcje, których działalność koncentruje się na wodzie, kwestiach społecznych/środowiskowych i globalnych.

• TER: 0,49%

Amundi MSCI Water ESG Screened UCITS ETF Acc

Jego celem jest replikacja indeksu MSCI ACWI IMI Water ESG Filtered Net USD Index. Indeks ma na celu reprezentowanie wyników akcji, których działalność jest związana z wodą, takich jak dystrybucja wody, usługi komunalne i powiązane uzdatnianie wody oraz dostawy sprzętu.

• TER: 0,6%

Oto porównanie tych funduszy ETF, abyś mógł zobaczyć, jak ewoluowały one w ciągu ostatnich 4 lat:

Gdzie inwestować w wodę?

Jeśli chodzi o inwestowanie w wodę za pośrednictwem brokerów internetowych, takich jak XTB i Freedom24, należy dokładnie rozważyć dostępne opcje, aby zmaksymalizować potencjał wzrostu portfela. Obie platformy oferują fundusze i ETF-y związane z sektorem wodnym.

XTB

XTB oferuje dostęp do kilku ETF-ów na wodę, które śledzą wyniki określonych indeksów sektorowych. Inwestorzy mogą wybierać spośród szeregu funduszy ETF, które obejmują spółki działające w zakresie uzdatniania wody, dystrybucji wody, technologii oszczędzania wody i innych obszarów związanych z cyklem wodnym. Ponadto XTB zapewnia zaawansowane narzędzia analityczne i zasoby edukacyjne, aby pomóc inwestorom w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych dotyczących wody.

Freedom24

Freedom24 oferuje dostęp do szerokiej gamy funduszy inwestycyjnych i ETF skoncentrowanych na sektorze wodnym. Inwestorzy mogą wybierać spośród szeregu funduszy, które inwestują w spółki zajmujące się gospodarką wodną, infrastrukturą wodną i technologiami środowiskowymi związanymi z wodą. Ponadto Freedom24 oferuje dogłębne narzędzia badawcze i wsparcie, aby umożliwić inwestorom identyfikację najlepszych możliwości w sektorze wodnym.

Dlaczego warto inwestować w wodę?

Wzrost populacji, rozwój społeczno-gospodarczy i wzorce konsumpcji ewoluują w szybkim tempie, przyspieszając tym samym wyczerpywanie się tego podstawowego zasobu. Według Światowego Raportu Rozwoju Wody ONZ, do 2050 r. globalne zapotrzebowanie na wodę wzrośnie o 55% w stosunku do obecnego poziomu.

Na poniższej mapie możemy zobaczyć, które kraje doświadczają obecnie niedoboru wody. Widzimy, że kraje, które doświadczają poważnego niedoboru wody, to kraje Azji Południowej.

Jeśli jednak sięgniemy głębiej, zobaczymy, że oprócz Indii, inne kraje, takie jak Włochy, Hiszpania i Meksyk, również zbliżają się do poważnego niedoboru wody.

Oznacza to, że istnieje duże zapotrzebowanie na szczególnie rzadkie zasoby (należy pamiętać, że tylko 1% wody na naszej planecie to woda słodka lub woda, którą można spożywać). Dlatego nigdy nie określono tego lepiej: "zasoby są ograniczone, ale potrzeby są nieskończone".

Niedobór wody może wydawać się odległym problemem, gdy dla wielu z nas jest ona łatwo dostępna, ale prawda jest taka, że susze nasilają się na całym świecie.

Ta presja na globalne zasoby zachęciła rządy i firmy do znalezienia sposobów na oszczędzanie i bardziej efektywne zarządzanie wodą. Innowacje te obejmują zarówno przekształcanie wody morskiej w słodką, jak i wprowadzanie inteligentnych liczników i urządzeń w celu zmniejszenia zużycia.

Jako inwestorzy możemy dołożyć swoją cegiełkę, inwestując w te spółki, które badają i efektywniej zarządzają tym "błękitnym złotem".

Prognozy dla sektora wodnego

Oczekuje się, że przepisy dotyczące ochrony środowiska będą nadal zaostrzać ograniczenia w gospodarce wodnej, zmuszając rządy i firmy do inwestowania w infrastrukturę wodną i innowacyjne technologie. Szacuje się, że globalny rynek technologii wodnych osiągnie wartość ponad 100 miliardów dolarów do 2026 roku, przy złożonej rocznej stopie wzrostu wynoszącej 7%. Ponadto zmiany klimatyczne będą nadal wywierać presję na zasoby wodne, napędzając popyt na rozwiązania w zakresie zarządzania wodą i jej ochrony.

Wraz z rosnącym uznaniem znaczenia bezpieczeństwa wodnego i zrównoważonego rozwoju środowiska, oczekuje się, że inwestycje w wodę pozostaną kluczowym obszarem zainteresowania inwestorów, oferując długoterminowe możliwości wzrostu. Nie ma wątpliwości, że cały sektor związany z tym cennym surowcem przeżywa boom i nie powinniśmy odwracać się plecami do tego megatrendu.

Przeczytaj także: Jak inwestować w surowce.

Często zadawane pytania

Szukasz brokera? Sprawdź nasze rekomendacje

Freedom24

• Szeroki zakres klas aktywów i rynków; +41500 akcji i funduszy ETF oraz 800 000 amerykańskich opcji na akcje
• Bezpieczny, regulowany broker
• Dostęp do raportów z podstawowymi informacjami o spółkach

Odwiedź

Inwestowanie niesie ze sobą ryzyko straty.

eToro

• Trading automatyczny
• Przejrzyste i zrozumiałe wskazówki handlowe
• Darmowe transakcje akcji i ETF
• Ochrona przed ujemnym saldem
• Karta kredytowa/debetowa dostępna (w USA i UK tylko karta debetowa)

Odwiedź

74% rachunków inwestorów traci pieniądze, handlując kontraktami CFD z tym dostawcą.

XTB

• Regulacja obecna we wszystkich krajach.
• Konto oszczędnościowe oprocentowane na 2% (w euro).
• Brak prowizji (0%) na akcje i ETF-y.

Odwiedź

76% kont traci pieniądze podczas handlu CFD oferowanymi przez tego dostawcę.