Jak kupić akcje dywidendowe?

Inwestowanie w spółki dywidendowe to strategia polegająca na wyborze akcji firm, które regularnie wypłacają dywidendy. Zanim jednak zaczniesz inwestować, warto mieć jasne pojęcie, czym dokładnie są akcje i dywidendy.

Co to są akcje dywidendowe?

Akcje dywidendowe to po prostu udziały w firmach, które – zamiast reinwestować całe swoje zyski – decydują się na regularne wypłacanie części zysków swoim akcjonariuszom. Taki model jest atrakcyjny zwłaszcza dla inwestorów, którzy szukają dodatkowego dochodu bez konieczności polegania wyłącznie na wzroście wartości akcji.

Jak działa strategia inwestowania w dywidendy?

Strategia inwestowania w dywidendy opiera się na wyborze firm, które co roku, pół roku czy kwartał wypłacają część swoich zysków w postaci dywidend. Celem jest generowanie pasywnego dochodu poprzez regularne wypłaty, co sprawia, że inwestor nie musi polegać wyłącznie na wzroście ceny akcji, by osiągnąć zysk.

Kluczowe korzyści inwestowania w spółki dywidendowe:

1. Stabilny dochód pasywny: Regularne dywidendy zapewniają inwestorowi przewidywalny strumień dochodów. To ważne, zwłaszcza dla osób, które oczekują stabilności finansowej.
2. Reinwestycja dywidend: Możliwość reinwestowania otrzymanych dywidend w dodatkowe akcje tej samej spółki lub innych firm pozwala na wzrost wartości inwestycji w długim okresie.
3. Ochrona przed inflacją: Dywidendy mogą stanowić zabezpieczenie przed spadkiem siły nabywczej pieniądza, ponieważ wzrastająca dywidenda może pomóc utrzymać realną wartość dochodów.

Jak kupić akcje dywidendowe?

Jeśli chcesz inwestować w akcje dywidendowe, oto kilka kroków, które warto podjąć:

1. Wybierz spółki o stabilnych finansach: Zwróć uwagę na firmy, które regularnie wypłacają dywidendy przez kilka lat. Takie spółki mają tendencję do lepszego zarządzania swoimi finansami.
2. Sprawdź wysokość dywidendy: Zainteresuj się wysokością dywidendy w stosunku do ceny akcji (stopa dywidendy). Spółki oferujące wyższe stopy dywidendy mogą być atrakcyjne, ale pamiętaj, że bardzo wysokie dywidendy mogą świadczyć o problemach firmy, więc ważna jest równowaga.
3. Zrozum politykę dywidendową: Spółki mają różne polityki dywidendowe – niektóre wypłacają dywidendę regularnie, inne sporadycznie. Upewnij się, że wiesz, jak często firma wypłaca dywidendy.
4. Zbadaj stabilność zysków: Zyskowność spółki, jej przepływy pieniężne i struktura finansowa mają kluczowe znaczenie dla utrzymania polityki dywidendowej. Firmy, które osiągają stabilne wyniki, mają większą szansę na regularne wypłacanie dywidend.

Kup akcje spółek dywidendowych na XTB

Główne cechy:

• 🏆 Regulacje: KNF (Polska).
• 💼 Aktywa finansowe: akcje i rzeczywiste fundusze ETF (ułamkowe), a także plany inwestycyjne z funduszami ETF.
• 💲Prowizje
  • Kupno i sprzedaż akcji: 0 EUR
  • Dywidendy: 0 EUR
  • Przechowywanie/nieaktywność:
    • 1 lub więcej transakcji rocznie: 0 EUR
    • 0 transakcji rocznie: 10 euro

XTB

• Regulacja obecna we wszystkich krajach.
• Konto oszczędnościowe oprocentowane na 2% (w euro).
• Brak prowizji (0%) na akcje i ETF-y.

Odwiedź

69% rachunków detalicznych CFD odnotowuje straty.

• Więcej informacji: Jak inwestować na giełdzie?

Akcje dywidendowe - Popularne strategie inwestycyjne

Inwestowanie dywidendowe ma na celu uzyskanie pieniędzy z dywidendy, pozostawiając aprecjację akcji na drugim miejscu.

Istnieją jednak inne trendy inwestycyjne, które priorytetowo traktują aprecjację cen akcji i wykorzystują dywidendę jako parametr jakościowy przy wyborze akcji do portfela.

Przyjrzyjmy się czterem najbardziej znanym strategiom, które istnieją:

Dividend Growth Investing

Inwestowanie w rosnące dywidendy jest strategią inwestycyjną opartą na wzroście wartości aktywów. Skupia się ona jednak na spółkach, które regularnie zwiększają wysokość dywidend wypłacanych swoim akcjonariuszom.

Strategia ta opiera się na założeniu, że spółki, które mogą zwiększać swoje dywidendy rok po roku, są dobrze zarządzane i mają dobre wyniki finansowe.

Inwestując w akcje spółek z rosnącymi dywidendami, inwestorzy mogą korzystać ze stabilnego i rosnącego strumienia dochodów w czasie, co może zapewnić atrakcyjny długoterminowy zwrot z inwestycji.

Dividend Value Strategy

Ta strategia inwestycyjna została stworzona przez "Damę Dywidend", Geraldine Weiss. Strategia ta opiera się na wyborze wysokiej jakości spółek, które z roku na rok zwiększają dywidendę.

Po dokonaniu wyboru, kupuje spółki, gdy ich DPS jest historycznie wysoki i sprzedaje je, gdy DPS spada do historycznych minimów.

Strategia ta wielokrotnie pokonała S&P500, a nawet samego Warrena Buffetta przez wiele lat, z CAGR na poziomie 11%.

Dogs of the Dow

Dogs of the Dow to prosta, ale bardzo skuteczna strategia. Polega ona na kupowaniu pierwszego dnia roku dziesięciu spółek z indeksu Dow Jones o najwyższej stopie dywidendy, a następnie sprzedawaniu ich ostatniego dnia roku.

Strategia ta wielokrotnie pokonała Dow Jones.

Dividend Aristocrats

Arystokraci dywidendowi to spółki, które wykazały się długą i stabilną historią zwiększania wypłat dywidend w czasie. Spółki te są zazwyczaj wysokiej jakości i są uważane za inwestycje defensywne, ponieważ mogą zapewnić inwestorom stałe źródło dochodu dzięki wypłatom dywidend.

Aby zakwalifikować się jako arystokrata dywidendowy, spółka musi spełnić określone wymagania, takie jak posiadanie historii co najmniej 25 lat corocznego wzrostu dywidendy (w Europie brane jest pod uwagę 10 lat bez cięcia dywidendy) oraz minimalna kapitalizacja rynkowa. Spółki te mają również tendencję do stabilnych przepływów pieniężnych i niskiego zadłużenia w stosunku do zysków, takich jak Air Products & Chemicals lub Dividend Kings.

Dividend Kings

Królowie dywidend to wybrana grupa spółek, które charakteryzują się stabilnymi i rosnącymi dywidendami przez jeszcze dłuższy okres niż arystokraci dywidendowi. Oznacza to, że spółki te wypłacały dywidendy i zwiększały je nieprzerwanie przez co najmniej 50 kolejnych lat.

Podobnie jak dywidendowi arystokraci, królowie dywidend są również uważani za inwestycje defensywne, ale znacznie bardziej solidne niż arystokraci. W rzeczywistości w Polsce nadal nie ma królów dywidend, podczas gdy w Stanach Zjednoczonych, spośród tysięcy spółek giełdowych, tylko 26 osiągnęło status Dividend King.

Spółki z najwyższą stopą dywidendy 2025

Oto lista spółek, które oferują jedne z najlepszych zysków z dywidend.

Philip Morris International
🔹 Stopa dywidendy: 3,48%
🔹 Dywidenda roczna: 5,40 USD

Gilead Sciences
🔹 Stopa dywidendy: 2,76%
🔹 Dywidenda roczna: 3,16 USD

Perrigo
🔹 Stopa dywidendy: 4,00%
🔹 Dywidenda roczna: 1,16 USD

CVS Health
🔹 Stopa dywidendy: 4,05%
🔹 Dywidenda roczna: 2,66 USD

AbbVie
🔹 Stopa dywidendy: 3,14%
🔹 Dywidenda roczna: 6,56 USD

Hasbro
🔹 Stopa dywidendy: 4,30%
🔹 Dywidenda roczna: 2,80 USD

Nexstar Media Group
🔹 Stopa dywidendy: 4,40%
🔹 Dywidenda roczna: 7,44 USD

Exelon
🔹 Stopa dywidendy: 3,62%
🔹 Dywidenda roczna: 1,60 USD

UGI
🔹 Stopa dywidendy: 4,39%
🔹 Dywidenda roczna: 1,50 USD

Fidelity National Financial
🔹 Stopa dywidendy: 3,10%
🔹 Dywidenda roczna: 2,00 USD

Kup akcje spółek dywidendowych na Degiro 👇

Najważniejsze informacje o DEGIRO:

• 🏆 Regulacja: BaFin (Niemcy)
• 💼 Aktywa finansowe: Akcje i prawdziwe ETF-y
• 💲 Opłaty
  • Kupno-sprzedaż akcji:
  • Hiszpania, USA i Kanada: Od 2 euro (1 euro za transakcję kupna-sprzedaży + 1 euro opłat administracyjnych)
  • Reszta Europy: Od 3,9 euro/operacja (2,9 euro za transakcję kupna-sprzedaży + 1 euro opłat administracyjnych)
    • Za dywidendy: 0 euro
    • Brak aktywności: 0 euro, ale 2,5€/rok za połączenie z każdym rynkiem.

DEGIRO

• Regulowany przez BaFin i Bundesbank.
• Dobry wybór produktów, w tym inne złożone instrumenty, takie jak opcje i kontrakty futures, na start.
• Obsługa klienta w języku polskim.

Odwiedź

Inwestowanie wiąże się z ryzykiem utraty środków.

Inwestowanie w spółki dywidendowe: Inne sposoby

Chociaż mówimy dzisiaj o inwestowaniu w dywidendy poprzez bezpośredni wybór spółek, istnieją inne sposoby inwestowania w dywidendy:

• Dywidendowe fundusze inwestycyjne: Te fundusze inwestycyjne składają się z akcji spółek, które w przeszłości wypłacały dywidendy. Inwestorzy mogą kupować udziały w tych funduszach i regularnie otrzymywać dywidendy.
• Dywidendowe fundusze ETF: Dywidendowe fundusze ETF (Exchange-Traded Funds) inwestują w zdywersyfikowany portfel akcji wypłacających dywidendę. Te fundusze giełdowe oferują inwestorom prosty sposób inwestowania w spółki, które w przeszłości wypłacały dywidendy.
• REIT (Real Estate Investment Trusts): REITy to fundusze inwestycyjne inwestujące w nieruchomości komercyjne i wypłacające dywidendy inwestorom. Dywidendy te stanowią zwykle znaczną część, 90% w USA, zysków generowanych przez REIT.

Inwestowanie dywidendowe: Podstawowe parametry

Aby inwestować w dywidendy, konieczne jest podstawowe zrozumienie pewnych pojęć finansowych w celu ustalenia, czy spółka, w którą zamierzasz zainwestować, jest dobrą opcją. Tak więc dwa podstawowe parametry to stopa dywidendy i wypłata.

• Stopa dywidendy lub DPS: określa zwrot, jaki inwestor otrzymuje poprzez wypłatę dywidendy. Jest on obliczany jako stosunek dywidendy na akcję wypłacanej corocznie przez spółkę do ceny zapłaconej za akcję. Jest on porównywalny z IRR obligacji.
• Wypłata (dividend payout) określa kwotę zysku przeznaczoną na wypłatę dywidendy. Jest on zazwyczaj wyrażany w procentach i stanowi stosunek dywidendy na akcję do zysku na akcję.

👉 Są to jednak tylko dwa wskaźniki w świecie dywidend, istnieje wiele innych opartych na sprawozdaniach finansowych spółek, dla których polecam zapoznać się z naszm następnym artykułem: Analiza fundamentalna na rynku akcji.

Inwestuj w dywidendowe ETF z Freedom24 👇

Freedom24

• Szeroki zakres klas aktywów i rynków; +41500 akcji i funduszy ETF oraz 800 000 amerykańskich opcji na akcje
• Bezpieczny, regulowany broker
• Dostęp do raportów z podstawowymi informacjami o spółkach

Odwiedź

Inwestowanie niesie ze sobą ryzyko straty.

Dlaczego spółki wypłacają dywidendy?

Zobaczmy co tak naprawdę kryje się za tą „hojną wypłatą”? Oto trzy główne powody, dla których spółki chcą przekazać część swoich zysków do portfeli inwestorów:

1. Demonstracja siły finansowej: Spółka nie tylko po to płaci dywidendy, żeby obdarować swoich akcjonariuszy. To też sposób na wykrzyczenie całemu światu: "Patrzcie, nasze wyniki są tak dobre, że możemy podzielić się częścią zysków i nadal będziemy w grze!".
2. Marketing z pompą: Jeśli chcesz zaimponować rynkowi, ogłoszenie dywidendy to jak zaproszenie na bankiet. Pokazujesz, że firma nie tylko działa dobrze, ale też potrafi efektywnie dzielić się sukcesem z inwestorami. Przy okazji, zyskujesz jeszcze uwagę mediów i potencjalnych akcjonariuszy.
3. Wciąganie nowych inwestorów: Nie oszukujmy się, dywidenda przyciąga tych, którzy kochają regularne wypłaty. Akcjonariusze lubią czuć, że inwestowanie w spółkę to nie tylko zabawa w papierki wartościowe, ale także czysta przyjemność z wypłat.

Kto decyduje o wysokości i terminie wypłaty dywidendy?

Kiedy już przyjdzie czas na wypłatę, to nie jest to decyzja podjęta na spontanie w drodze do biura. Cały proces wymaga poważnego głosowania na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy. Zarząd wskazuje, ile i kiedy będzie płacone, ale to akcjonariusze (wspólnie, w ramach zgromadzenia) muszą wyrazić zgodę.

Jakie są rodzaje dywidend?

Jest kilka opcji:

1. Wypłata w gotówce: Najczęściej wybierana forma. Spółka po prostu wpłaca pieniądze na konto akcjonariusza. Prosto, szybko, bez zbędnych ceregieli.
2. Dywidenda w akcjach: A co jeśli zamiast gotówki, inwestorzy dostaną więcej akcji? Takie "kupowanie" kolejnych udziałów w spółce bez wyciągania pieniędzy z portfela. Niby jak gotówka, tylko w akcjach, które mogą zyskać na wartości (lub i nie – zależy jak pójdzie rynkowi)

Rodzaje dywidend gotówkowych

A skoro mówimy o gotówce, to mamy tu dwie opcje:

1. Zwykła dywidenda: Jest jak regularne przelewy na konto. Nieco mniej ekscytujące, ale stabilne. Spółka dzieli się zyskami, dzieląc je na różne części w zależności od tego, kiedy zysk został wygenerowany.
   • Okresowa: Wypłacana zanim spółka dokładnie pozna swój ostateczny zysk.
   • Uzupełniająca: Gdy firma już wie, jak dużo zarobiła, dopłaca do wcześniejszej wypłaty.
2. Dywidenda nadzwyczajna: O, to jest ta wyjątkowa sytuacja, kiedy firma decyduje się podzielić naprawdę dużą kasą. Zwykle po jakiejś dużej transakcji – na przykład sprzedaży lub przejęciu – ale nie licz na regularność bo to taka dywidenda raz na ruski rok.

Kto jest uprawniony do dywidendy?

Większość firm daje znać z wyprzedzeniem, kiedy i ile dostaniesz. Niektóre wypłacają dywidendy raz w roku, inne co cztery miesiące.

Ale... jest jedno „ale”.Jeśli chodzi o to, kto tak naprawdę ma prawo do dywidendy, musisz trzymać się kilku kluczowych dat.

1. Data ogłoszenia dywidendy: To dzień, w którym zarząd spółki oficjalnie informuje o planowanej wypłacie dywidendy. Komunikat ten zawiera m.in. wysokość dywidendy, formę jej wypłaty, datę ustalenia prawa do dywidendy oraz datę wypłaty. Po ogłoszeniu tej decyzji spółka jest już formalnie zobowiązana do jej realizacji.
2. Dzień ustalenia prawa do dywidendy: Jest to kluczowy moment – właśnie tego dnia ustala się, którzy akcjonariusze są uprawnieni do otrzymania dywidendy. Osoby posiadające akcje w tym dniu zostają zarejestrowane jako beneficjenci wypłaty i tylko one otrzymają dywidendę.
3. Data wypłaty: To dzień, w którym środki z tytułu dywidendy trafiają na rachunki akcjonariuszy. Warto pamiętać, że aby uzyskać prawo do dywidendy, należy posiadać akcje przed datą ex-dividend – zakup akcji po tej dacie nie uprawnia już do udziału w bieżącej wypłacie.

Jakie prawa przysługują z tytułu dywidendy?

A teraz przechodzimy do bardziej filozoficznych kwestii – praw akcjonariusza. Otóż, każda akcja daje Ci dwa rodzaje praw:

1. Prawa polityczne: To prawo głosu na zgromadzeniach. Mówiąc krótko – możesz decydować o przyszłości firmy, podnosić rękę na walnym zgromadzeniu i wyrażać swoje opinie.
2. Prawa ekonomiczne: To one właśnie prowadzą do… dywidendy! Tak, to jest ta część, która daje Ci prawo do udziału w zyskach firmy. A dywidenda to nic innego jak wynagrodzenie za to, że uwierzyłeś w firmę i zainwestowałeś w jej akcje.

Inwestowanie w spółki dywidendowe a podatek

Okej, teraz ważna sprawa, bo nie wszystko jest za darmo. Dywidendy są opodatkowane na poziomie 19% w Polsce, ale trzeba wziąć pod uwagę jeden drobny, ale ważny szczegół: podatek u źródła. To oznacza, że jeśli inwestujesz w zagraniczne spółki, to część dywidendy jest już opodatkowana w kraju, w którym spółka ma siedzibę. Upewnij się więc, że nie wpadniesz w pułapkę podwójnego opodatkowania.

👉 Jeśli chcesz dowiedzieć się więcej na temat opodatkowania dywidend, przeczytaj: Jak opodatkowane są zagraniczne dywidendy?

Inwestowanie w spółki dywidendowe: Czy warto?

Inwestowanie w dywidendy jest doskonałą formą inwestowania dla tych, którzy mają awersję do ryzyka i nie chcą, aby ich majątek był narażony na wzloty i upadki na giełdzie.

Zanim zaczniesz inwestować w tego typu strategię, musisz zadać sobie dwa pytania:

1. Czy będę mieć wystarczająco dużo czasu na zarządzanie portfelem inwestycyjnym?
2. Czy zamierzam poświęcić czas na naukę języka finansowego, aby móc podejmować lepsze decyzje przy wyborze spółek?

Jeśli którakolwiek z odpowiedzi brzmi NIE, radzę inwestować w fundusze inwestycyjne lub skorzystać z usług robo-doradców.

Jeśli obie odpowiedzi są twierdzące i chcesz rozpocząć inwestowanie dywidendowe, musisz uzbroić się w cierpliwość, aby nauczyć się całego języka finansowego, a przede wszystkim nie dać się "zaślepić" na początku wysokimi stopami dywidendy niektórych spółek.

To, czego naprawdę szukasz w inwestowaniu dywidendowym, to inwestowanie w wysokiej jakości spółki, które mogą sobie pozwolić na coroczne wypłacanie rosnących dywidend swoim akcjonariuszom.

Inwestowanie w spółki dywidendowe: Zalety i wady

Jak każda inwestycja, ma ona swoje wady i zalety:

Jeśli chcesz wiedzieć, które spółki wypłacają najlepsze dywidendy, możesz skorzystać z narzędzia do analizy akcji. Platformy te pozwalają uszeregować najlepsze akcje poprzez filtrowanie według wielu zmiennych, w tym tych, które wypłacają najwyższe dywidendy swoim akcjonariuszom.

Inwestowanie w spółki dywidendowe z najlepszymi brokerami 👇

DEGIRO

• Regulowany przez BaFin i Bundesbank.
• Dobry wybór produktów, w tym inne złożone instrumenty, takie jak opcje i kontrakty futures, na start.
• Obsługa klienta w języku polskim.

Odwiedź

Inwestowanie wiąże się z ryzykiem utraty środków.

XTB

• Regulacja obecna we wszystkich krajach.
• Konto oszczędnościowe oprocentowane na 2% (w euro).
• Brak prowizji (0%) na akcje i ETF-y.

Odwiedź

69% rachunków detalicznych CFD odnotowuje straty.

eToro

• Trading automatyczny
• Przejrzyste i zrozumiałe wskazówki handlowe
• Darmowe transakcje akcji i ETF
• Ochrona przed ujemnym saldem
• Karta kredytowa/debetowa dostępna (w USA i UK tylko karta debetowa)

Odwiedź

51% rachunków inwestorów traci pieniądze, handlując kontraktami CFD z tym dostawcą.

Przeczytaj także:

• Dywidendowi Arystokraci na S&P500