MACD oznacza: Moving Average Convergence/Divergence lub zbieżność/rozbieżność średnich kroczących. Został wymyślony przez Geralda Appela w latach 70., ale pierwsza oficjalna publikacja pochodzi z 1986 roku. W tym artykule zobaczymy, jak wskaźnik MACD jest używany w handlu.
Co to jest wskaźnik MACD?
Podstawową ideą MACD jest rozważenie krótkiej średniej ruchomej, która próbuje pokazać trend rynkowy poprzez usunięcie „szumów” lub krótkoterminowych wahań. Następnie rozważana jest druga wykładnicza średnia krocząca, ale obliczana w dłuższym okresie, co podkreśla główny trend. Różnica między tymi 2 średnimi ruchomymi to MACD. Do tej różnicy w średnich ruchomych dodaje się następnie linię sygnału, która jest niczym innym jak wykładniczą średnią ruchomą Macd. Ten wskaźnik analizy technicznej został zaprojektowany przy użyciu głównie dziennych cen.
Jak obliczyć MACD: Wzór i przykłady
Aby obliczyć MACD, bierze się pod uwagę krótką 12-okresową średnią wykładniczą (EMA). Następnie bierzemy dłuższą 26-okresową średnią wykładniczą. W kategoriach wykładniczych, bez wchodzenia w szczegóły matematyczne, Gerald Appel faktycznie mówił o średniej wykładniczej wynoszącej 15% (co w pierwszym przybliżeniu odpowiada 12 okresom) i jednej wynoszącej 7,5% (co w przybliżeniu odpowiada 26 okresom). Praktycznie w kategoriach wykładniczych, 12-okresowa średnia krocząca ma dwukrotnie większy wykładnik niż 26-okresowa.
Macd Oscillator to różnica między tymi 2 średnimi ruchomymi; krótsza średnia ruchoma jest odejmowana od dłuższej.
Dlatego Macd reprezentuje odległość między tymi 2 średnimi wykładniczymi. Następnie dodaje się 9-okresową średnią wykładniczą Macd, zwaną linią sygnału.
- MACD = Ema (12) – Ema (26)
- Linia sygnału = MACD Ema (9).
Zobaczmy przykład dla akcji Intesa Sanpaolo na dziennych danych z oprogramowaniem Trading View.
Niebieska linia na wykresie cen to 12-okresowa średnia wykładnicza; czerwona linia to 26-okresowa średnia wykładnicza. Na dole mamy grubą zieloną linię, która jest MACD, podczas gdy cienka pomarańczowa linia to Trigger (lub linia sygnału), która jest 9-okresową wykładniczą średnią ruchomą Macd. Wprowadzono również przerywaną linię poziomą, która jest linią 0.
Jak widać na rysunku, tam gdzie Macd przecina swoją linię 0, znajduje się skrzyżowanie 2 średnich wykładniczych narysowanych na wykresie cen.
Jak ustawić MACD?
Na TradingView Macd jest obecny wśród wskaźników dostępnych za darmo.
Gdzie używać TradingView
| EasyMarkets | Pepperstone | ActivTrades | |
| Konto demo | Tak | Tak | Tak |
| Platformy | TradingView MetaTrader 4 MetaTrader 5 | TradingView MetaTrader 4 MetaTrader 5 cTrader | ActivTrader TradingView MetaTrader 4 MetaTrader 5 |
| Przeczytaj opinie → | Dowiedz się więcej → | Przeczytaj opinie → |
Jak interpretować MACD w handlu?
Przede wszystkim MACD jest oscylatorem i dlatego stara się podkreślić cykliczny aspekt analizowanej akcji (lub rynku). Cykliczność rynku to nic innego jak podkreślanie wahań cen, eliminowanie głównego trendu. Rysunek 1 pokazuje bardzo wyraźnie, w jaki sposób akcje Intesa Sanpaolo mają podstawowy trend zwyżkowy, czego nie podkreśla Macd, gdzie istnieje seria ruchów, które nie odbiegają zbytnio od osi 0 (przerywana linia pozioma).
Na poziomie interpretacyjnym rosnące fazy Macd, zwłaszcza jeśli występują powyżej jego linii sygnałowej, a jeszcze bardziej powyżej osi 0, wskazują na fazę cyklicznej siły. I odwrotnie, malejące fazy Macd, zwłaszcza jeśli występują poniżej jego Linii Sygnałowej, a jeszcze bardziej poniżej osi 0, wskazują na fazę cyklicznego osłabienia.
Jest to najbardziej podstawowy sposób interpretacji Macd w kategoriach czytania graficznego.
MACD i dywergencja
Kolejnym zastosowaniem są dywergencje. Widzimy wykres Intesa Sanpaolo w danych dziennych.
Jak widać, ceny osiągnęły rosnące szczyty (patrz niebieska linia na wykresie); w tym samym czasie Macd narysował 2 malejące maksima (patrz zielona linia na Macd). Jest to klasyczny przypadek, który wskazuje na utratę impetu lub cyklicznej siły, co może doprowadzić do spadku cen lub przynajmniej do korekty. To samo dotyczy dywergencji malejących cen minimalnych i Macd, który zamiast tego tworzy rosnące minima.
Jak korzystać z MACD: Strategie dla początkujących
Najbardziej podstawowym zastosowaniem Macd jest ocena jego skrzyżowania z linią sygnału.
Ponownie widzimy wykres Intesa Sanpaolo z danymi dziennymi.
Jak widać, gdzie znajduje się zielona strzałka, Macd (zielona linia) przecina swoją linię sygnału w górę; byczy sygnał, jeszcze bardziej widoczny po przekroczeniu w górę linii 0 przez Macd. Może to być sygnał kupna, który może pojawić się pod koniec dnia, kiedy pojawi się potwierdzenie tego przecięcia.
Następnie Macd rośnie, osiąga maksimum, a następnie przecina swoją linię sygnału w dół (patrz czerwona strzałka). Jest to wyraźna oznaka utraty siły i dlatego można wyjść z zyskiem pod koniec dnia, kiedy to przebicie w dół zostanie potwierdzone. W tym samym czasie można również otworzyć krótką pozycję, czekając, aż Macd przetnie linię sygnału w górę.
Jak działa MACD: Zaawansowane strategie
Istnieje bardziej zaawansowany sposób korzystania z Macd, który został wprowadzony później. W tym przypadku używany jest histogram Macd.
Zobaczmy przykład z wykresem podobnym do poprzedniego, ponownie dla akcji Intesa Sanpaolo.
Histogramy, które widzisz, przedstawiają odległość między MACD a jego linią sygnału. Dzięki TradingView możesz ustawić różne kolory dla histogramów powyżej lub poniżej linii 0.
Histogramy powyżej 0 (na zielono) przedstawiają Macd wyższy niż jego linia sygnału; Histogramy poniżej linii 0 (na czerwono) przedstawiają Macd poniżej linii sygnału.
Zakładamy, że zawsze wchodziliśmy w górnym punkcie przecięcia Macd z linią sygnałową (patrz zielona strzałka). Zamiast czekać na wyjście z odwrotnego przecięcia (patrz czerwona strzałka), wyjście można przewidzieć, gdy Histogram zacznie spadać z wartości ekstremalnych (patrz niebieska strzałka). W tym momencie istnieje potencjalne maksymalne pchnięcie fazy cyklicznej zaznaczonej przez Macd (faza, którą moglibyśmy nazwać wykupieniem), a zatem ceny papieru wartościowego na rysunku mogą być zbliżone do fazy ekstremalnego pchnięcia w górę. Celem jest możliwość wyjścia z handlu zanim ceny zaczną spadać.
Oczywiście sytuacja odwraca się symetrycznie, gdy histogram MACD osiąga dołki, a następnie zaczyna rosnąć; sygnał potencjalnej fazy wyprzedania.
Zalety korzystania z MACD
Główną zaletą Macd jest jego prostota i natychmiastowość czytania. W rzeczywistości przecięcie Macd z jego linią sygnałową jest łatwe do zidentyfikowania i łatwe do zinterpretowania. Użycie histogramu Macd wymaga już (patrz rysunek 5) pewnych dodatkowych środków ostrożności. Kolejną zaletą jest to, że najczęściej używana jest standardowa konformacja Macd, tj. z 12- i 26-okresowymi średnimi wykładniczymi. Zwykle jest używany do wykresów dziennych, a także do wykresów tygodniowych. Na wykresach intraday należy go oceniać ostrożniej, ale wielu traderów zawsze używa klasycznej wersji nawet w intraday.
Zobacz główne wskaźniki analizy technicznej.
Inne wskaźniki analizy technicznej
Szukasz brokera do handlu?
Zobacz także:
Przewodnik- Jak rozpocząć na Rynku Forex od podstaw
Jak handlować na rynku Forex i wiele więcej! Nasz darmowy przewodnik dostarczy Ci wszystkich informacji potrzebnych do handlu i przygotuje Cię do inteligentnego handlu!
