Arbitraż kontraktów terminowych

Pobierz w formacie PDF

Mówiąc o arbitrażu mamy na myśli operację, w tym przypadku typu finansowego, która pozwala na uzyskanie określonego zysku bez ponoszenia ryzyka przez inwestora. Oczywiście w naszym świecie mówimy o ruchu, który dotyczy zakupu lub sprzedaży instrumentu finansowego lub towaru, tak jak w przypadku kontraktów terminowych. W jednej współczesnej operacji o przeciwnym znaku na tym samym negocjowanym instrumencie na rynku różnym, ale od poprzedniego lub instrumencie różnym od tego, który sprzedajemy i kupujemy, ale mającym te same cechy do poziomu wypłaty w stosunku do pierwszego.

Arbitraż kontraktów terminowych

Jak działa arbitraż kontraktów terminowych

Analizując historyczne ruchy cen dwóch instrumentów finansowych, które możemy zdefiniować jako podobne, możemy odkryć okazję handlową znaną jako arbitraż. Podczas gdy na pierwszy rzut oka te dwa instrumenty finansowe mogą wydawać się mieć unikalny ruch, czasami występują różnice w cenie wynikające z niespójności rynku.

Przedsiębiorca następnie idzie do skorzystania z rozbieżności podanych przez rynek, aby skorzystać z możliwości handlu arbitrażowego. Ten ruch pozwala nam poprzez dokładną analizę znaleźć zyskowne okazje.

Jak wykonać arbitraż na kontraktach terminowych?

Inwestor ma do dyspozycji dwie potencjalne operacje, aby przetestować rynek wstecz za pomocą wskaźników, tak aby mógł podążać za tą znalezioną korelacją.

Pierwszą możliwością byłaby sprzedaż instrumentu finansowego i zakup bardzo podobnego, aby następnie potencjalnie wykorzystać różnicę cen między dwoma instrumentami finansowymi. Przykładem może być sprzedaż ropy naftowej i zakup ropy Brent przy ruchach niedźwiedzich i uzyskanie hipotetycznej różnicy cen.

Drugą możliwością jest skorzystanie z różnicy czasu pomiędzy różnymi rynkami. Zgodnie z naszym przykładem, inwestor skorzystałby z rynku londyńskiego, gdzie handluje się ropą Brent, a następnie z rynku nowojorskiego, gdzie handluje się ropą naftową. Następnie wykorzystamy ropę Brent jako główny wskaźnik daytradingowy do zawarcia transakcji na ropie naftowej. Jak zwykle technologia przychodzi nam z pomocą, ponieważ możemy użyć planowania zleceń, poprzez automatyczne transakcje przeciwstawne, aby umieścić pozycje w obu instrumentach. Dzięki tej technice możesz ograniczyć potencjalną stratę i chronić hipotetyczny zysk, który otrzymasz z tej transakcji.

Podstawowe założenia i istnienie instrumentów finansowych – instrumenty zastępcze. Dzieje się tak w przypadku, gdy bierzemy pod uwagę te same instrumenty finansowe, ale handlowane na różnych rynkach lub gdy wybieramy różne instrumenty finansowe, ale o tej samej wypłacie. Przykładem może być koszyk akcji i kontrakty terminowe na akcje z tym samym koszykiem akcji jako instrumentem bazowym. Lub para, w której instrument finansowy może być syntetycznie replikowany. Pozwoli nam na określenie wartości godziwej z instrumentów pochodnych, równoważąc w ten sposób wszelkie odchylenia w cenie tych ostatnich.

Kim są arbitrażyści?

Mianem arbitrażystów określa się wszystkich tych inwestorów, którzy próbują zyskać na rozbieżności wartości na rynku spot i futures. Arbitraż jest więc operacją mającą na celu wykorzystanie anomalii cenowych. Dzięki tym technikom, stosowanym zazwyczaj przez profesjonalnych handlowców, traderzy próbują osiągnąć korzyści poprzez kupno i sprzedaż kontraktów terminowych, w których wystąpi nierównowaga pomiędzy dwoma rynkami, aby zrealizować zyski wolne od ryzyka. Na rynkach finansowych w ogóle, arbitrażyści odgrywają ważną rolę, ponieważ ich działania przywracają ceny instrumentów finansowych do wartości równowagi ogólnej.

Dobry arbitrażysta, po wybraniu pary, planuje swoje wyjście, które zazwyczaj uzyskuje się poprzez zaplanowaną metodę.

Pobierz w formacie PDF

Rekomendowany przewodnik

Przewodnik- Jak rozpocząć na Rynku Forex od podstaw

Jak handlować na rynku Forex i wiele więcej! Nasz darmowy przewodnik dostarczy Ci wszystkich informacji potrzebnych do handlu i przygotuje Cię do inteligentnego handlu!

Bezpłatne pobieranie

guest
0 Komentarze
Inline Opinie
Zobacz wszystkie komentarze

Witamy w społeczności!

Wybierz tematy, które Cię interesują i spersonalizuj swoje doświadczenia w Rankia

Co dwa tygodnie będziemy wysyłać Ci newsletter z nowościami w każdej z wybranych przez Ciebie kategorii.


Chcesz otrzymywać powiadomienia o naszych wydarzeniach/webinariach?


Kontynuując, akceptujesz politykę prywatności